Späte Zahlungen abmildern: Die wachsende Rolle der Warenkreditversicherung für Unternehmen

Der wirtschaftliche Tribut der COVID-19-Pandemie ist unermesslich. Die Weltbank schätzt, dass die Weltwirtschaft 2020 um 4,3 % geschrumpft ist – ein Rückschlag, der nur mit der Großen Depression und den beiden Weltkriegen vergleichbar ist.

Laut dem Payment Practices Barometer (PPB) von Atradius, einer Umfrage unter Unternehmen in Westeuropa, hat jedes befragte Land in Westeuropa einen Anstieg verspäteter Zahlungen verzeichnet. Die Umfrage, die während des pandemiebedingten Abschwungs durchgeführt wurde, ergab, dass die meisten in Westeuropa tätigen Unternehmen optimistisch für 2021 sind, trotz der verheerenden Auswirkungen des Virus. Während die Pandemie noch nicht vorbei ist, glauben die Befragten, dass sich die Bedingungen für europäische Volkswirtschaften bald verbessern werden. Die Umfrage liefert einen wichtigen Schnappschuss darüber, wie Unternehmen in Westeuropa Warenkreditversicherungen genutzt haben und ihre Kreditrisiken managen.

Zunahme verspäteter Zahlungen

In der gesamten Region erreichten überfällige Rechnungen 47 %, nach mehreren Monaten pandemiebedingter Lockdowns.

Die Situation in Westeuropa war kritisch. Es gibt Länder, die vom Ausbruch der Pandemie an schwer getroffen wurden, wie Italien und Frankreich, und andere, die zunächst besser dastanden, aber zunehmend die wirtschaftlichen Auswirkungen anhaltender Lockdowns zu spüren bekamen.

Das Einziehen offener Rechnungen bereitet 38 % der Unternehmen in Westeuropa Sorgen. Belgien führte die Region mit den größten Bedenken zur Kosteneindämmung an. Zudem gaben 20 % der Unternehmen in den Niederlanden an, dass das Einziehen offener Rechnungen für sie eine Herausforderung für 2021 darstellen wird.

Rechnungszahlungen verzögern sich am häufigsten aufgrund von Liquiditätsengpässen der B2B-Kunden. Der internationale Anstieg verspäteter Zahlungen hat eine Reihe von Kettenreaktionen ausgelöst, hauptsächlich in Form von finanzieller Not in den globalen Lieferketten weltweit.

Kreditmanagement-Tools auf dem Vormarsch

Obwohl der Anteil der B2B-Unternehmen, die Warenkredit als Vertriebsinstrument anbieten, von Land zu Land in Europa variiert, zeigen die Umfrageergebnisse ein insgesamt verstärktes Engagement für strafferes Kreditmanagement. Angesichts des erhöhten Insolvenzrisikos gaben die meisten Unternehmen in der Region an, ein oder mehrere Kreditmanagement-Tools zum Schutz ihrer Forderungen eingesetzt zu haben. Warenkreditversicherungen helfen Unternehmen, sicherer und profitabler zu handeln, während sie das Risiko von Zahlungsausfällen mindern.

Einige Unternehmen in Westeuropa begannen, ihre Forderungen aufgrund der Rezession durch Selbstversicherung zu schützen. Ein großer Teil von ihnen griff darauf zurück, Rückstellungen für potenzielle zukünftige Verluste zu bilden. Dies bestätigt die Erkenntnis, dass Unternehmen gelernt haben, wie wichtig der Schutz von Vermögenswerten im wirtschaftlichen Abschwung ist.

Fast drei von fünf befragten Unternehmen berichteten, dass sie während der Pandemie Kreditversicherungen genutzt haben. Zusätzlich gaben 30 % der Befragten an, zusätzliche Finanzierungen über Banken und andere Institute in Anspruch genommen zu haben.

Unabhängig vom Niveau der fiskalischen Unterstützung oder den Ansätzen zu Kredit und wahrgenommenem Risiko würden alle Unternehmen in der Region von Kreditmanagement-Strategien mit regelmäßigen Überprüfungen und Zahlungsgarantien profitieren. Für Unternehmen weltweit sind die kommenden Monate entscheidend. Sollte es keine Verbesserung der Pandemie geben, könnten anhaltende Handelsbeschränkungen Volkswirtschaften schwer erschüttern.

Rolle des Warenkredits in B2B-Transaktionen

Etwa 40 % der befragten Unternehmen in der Region gaben an, Kreditinformationen direkt von ihren Kunden zu beziehen. Dieser Ansatz, der in Frankreich am häufigsten genannt wurde (51 % der Befragten), scheint in ganz Europa weit verbreitet zu sein.

Kreditversicherungen können Lieferanten auch helfen, effektiver zu konkurrieren, indem sie B2B-Kunden bessere Zahlungsbedingungen anbieten. Mit Zugang zu günstigeren Zahlungsbedingungen sind Käufer zuversichtlicher beim Einkauf bei Lieferanten.

Aufgrund des Bedarfs an aktualisierten Informationen während der Pandemie rückten die befragten Unternehmen in Westeuropa durch Handelsbeziehungen zu ihren Käufern enger zusammen. Die sich ständig verändernde Landschaft des Geschäftsumfelds während der Pandemie unterstrich die Bedeutung eines engen Informationsaustauschs zwischen Käufer und Lieferant.

Der kommende Cashflow-Engpass

Die Aufrechterhaltung angemessener Cashflow-Niveaus ist die größte Herausforderung, der Länder in Westeuropa in diesem Jahr gegenüberstehen. Die meisten haben wahrscheinlich bereits reduzierten Konsum und Angebotsseitenschocks erlebt.

Die Umfrageergebnisse zeigten, dass die größte Auswirkung der Pandemie auf den Geschäftsbetrieb der Umsatzrückgang war – 51 % der Befragten berichteten davon. Umsatzvolumen und Cashflows wurden bei 45 % bzw. 38 % der Befragten eingeengt. Die Auswirkungen waren in Griechenland am stärksten, wo 69 % der Unternehmen einen Umsatzeinbruch meldeten, 64 % beim Umsatzvolumen und 55 % beim Cashflow.

Befragte in den Niederlanden berichteten dagegen von Verbesserungen der Rentabilität. Das Land verzeichnete eine 51-prozentige Verbesserung der Kapitalkosten und eine 55-prozentige Verbesserung der Rentabilität. Dies könnte auf die Entscheidung der Regierung zurückzuführen sein, proaktive Maßnahmen zur Begrenzung von Verlusten und zur Stützung der Wirtschaft während der Pandemie zu ergreifen.

Leider befinden wir uns noch nicht in der Post-COVID-Ära, und es bleiben viele Unbekannte. Wir wissen, dass informelle und nicht systemrelevante Sektoren wie Tourismus und Gastgewerbe aufgrund reduzierter Konsumausgaben am stärksten betroffen waren, während einige Sektoren positive Ergebnisse beim Umsatz verzeichneten. Chemie und einige Bereiche des Lebensmittelsektors waren von Anfang an nicht stark betroffen und erholen sich in den kommenden Monaten voraussichtlich schneller.

Einer der wichtigsten Rückmeldungen aus der Umfrage ist, dass westeuropäische Unternehmen Licht am Ende des Tunnels sehen, insbesondere für den Binnenhandel. Viele dieser Unternehmen nutzten Warenkredit, um den Binnenhandel anzukurbeln und die heimische Wirtschaft zu beleben, was wiederum zu einer schnellen Erholung des internationalen Handels führen sollte.

Die zweitwichtigste Erkenntnis der Umfrage ist ein Gefühl der Zuversicht in die Zukunft. 45 % der Befragten in der Region erwarten 2021 Verbesserungen der Weltwirtschaft. Es ist klar, dass Unternehmen weltweit eine gesündere Weltwirtschaft im neuen Jahr herbeisehnen, die Pandemie hinter sich lassen und so schnell wie möglich zuversichtlich neu starten möchten.

Silvia Ungaro ist Corporate Communications Manager bei Atradius, einem globalen Warenkreditversicherer.